数据解读供应链金融4趋势，提6项政策建议，中物联金融委发布权威报告

来源：掌链传媒

近日，中物联物流与供应链金融分会先后联合中国人民大学供应链战略管理研究中心、万联网、中关村金融科技产业发展联盟、菜鸟网络、京东数科、平安银行、招商银行、建设银行、网商银行、郑州银行、中信银行、顺丰集团、联想集团、小米供应链金融、TCL金融、传化商业保理有限公司、普洛斯金控、联易融数字科技集团有限公司、江苏飞力达国际物流股份有限公司、北京首发投资控股有限公司、复星金融服务集团、深圳市怡亚通供应链股份有限公司、云南建投物流有限公司、中远海运物流、江西正广通供应链管理有限公司、冀中能源国际物流集团有限公司、郑州现代物流中心有限公司、浙商中拓集团股份有限公司等1561家机构与企业开展了三次不同层面的调研。

新冠疫情后供应链金融服务

趋势调研报告及政策需求建议

新型冠状病毒疫情爆发后，中国物流与采购联合会物流与供应链金融分会分别从金融机构视角、供应链金融服务方视角和独立的专业人士视角进行了在线调研，总共回收1561份有效问卷。调研对象包括从事供应链管理服务、从事金融科技服务、担保、商业银行、保理、产业互联网平台、制造、流通、物流活动的企业，服务客户所有权性质覆盖了国有企业、外资、合资企业和民营企业，客户规模覆盖了大中小微企业。

一、金融机构预估疫情后供应链金融服务变化趋势

1、服务客户所处行业预期发生结构性变化。总体上本次疫情对金融机构融资对象影响较大，贸易批发零售业、房地产建筑业、能源矿产环保业的融资量预期会下降，医疗保健卫生类服务业、政府公共事业非盈利机构的融资量预期增加。

图1 疫情前金融机构服务的客户企业所处行业

图2 疫情后金融机构服务的客户企业所处行业

2、为中小企业提供融资规模持谨慎开放预期。40.1%的金融机构预期为中小企业客户提供融资的资金规模预期将会全面扩大或大部分扩大、少部分收缩融资量；36.3%认为规模保持不变；23.6%认为将会大部分收缩融资规模小范围扩大或全面收缩融资规模。

图3 疫情期复工后金融机构为中小企业客户

提供的融资规模预期

3、金融机构大部分预估下调中小企业融资利率或保持不变。37.6%参与调研的金融机构预期复工后为中小企业客户提供融资的利率将会全面下调或大部分下调少部分上浮；52.4%利率保持不变；10.1%将会大部分上浮小范围下调融资利率或全面上调。

图4 疫情期复工后金融机构为中小企业客户

提供的融资利率预期

4、半数以上金融机构预估中小企业融资违约率全面上升或大部分上升小范围下降。50.8%参加调研的金融机构认为疫情后中小企业融资违约率会全面上升或大部分上升小范围下降，有39.4%认为违约率会持平，有9.8%认为全面下降或大部分下降。

图5 疫情后金融机构预期中小企业违约率情况

二、供应链金融其他参与主体对疫情后变化的预估和研判

1、60%的受访企业认为2020年业务营收将下降，其中近50%受访企业认为将下降10%以上。认为下降10%-20%的占受访企业的23.62%，认为下降20%-50%的占受访企业的21.26%，3.15%的受访企业认为会下降50%以上，仅有13.39%的受访企业认为下降会在10%以内。认为无法预估的达到了38.58%。

图6 被调研企业预计2020年营业收入受到的影响

2、60%左右的受访企业认为市场需求和资金问题是企业面临的最大压力。调查表明，对于目前面临的最大困难和压力，企业的选择主要集中在了市场需求和资金需求，分别占比63.78%和55.12%，但同时有30.71%的受访企业担忧物流服务受阻，30.71%的受访企业认为面临客户流失压力。

图7 被调研企业面临的最大压力和困难

3、有38.58%的受访企业认为现有资金可维持3个月以内。认为可维持2个月的占19.69%，3个月的占14.17%；但同时有52.76%的受访企业选择可维持6个月以上。

图8 被调研企业账上现金可维持的时间

4、有56%的受访企业选择银行贷款应对现金流紧张。受访企业中，55.91%的企业选择了向银行贷款，48.03%的企业选择了向原有股东借款，选择引入新股东的企业达到21.26%，但同时选择减员降薪或者延迟支付货款的企业也达到了14.96%和12.60%。

图9 被调研企业如何应对现金流短缺

5、81.10%的企业选择开拓新市场增加业务收入。在未来经营措施方面，81.1%的受访企业准备拓展新市场，66.14%的企业将积极谋求政策和资金方面的支持，超半数受访企业将强化人力资源管理和资金筹划，但在技术投入和品牌推广方面受访企业选择较少。

图10 被调研企业经营方向如何调整

三、专家对疫情后供应链金融发展的预期判断

我们采访了中物联金融委138名智库专家和特约研究员，收集各种建议431条，其中，金融科技方面占21%、产品创新方面占8%、核心企业方面8%、国家政策（不含金融政策）占22%、金融政策方面占40%。

图11 专家建议分布比例

1、47.25%的受访专家认为在线数字化供应链和供应链金融服务平台需求将进一步扩大。疫情后将进一步激发基于区块链、物联网、互联网、大数据等数字化技术的线上供应链金融基础设施建设，强化区块链在供应链金融系统中应用，实现双链合一，推进跨行业合作与协同，打通工商、税务、法律、质量、物流、生产、交易流通、服务、金融等方面数据。

图12 金融科技及信息化建议分布

2、行业解决方案会逐步落地。超过20%的受访专家提出，基于金融机构、核心企业、金融科技、保险、协会机构等多主体参与的协同合作机制的细分领域行业解决方案将会加快落地。

图13 行业解决方案创新建议比例

3、核心企业的责任将进一步明确。超过33%的专家认为，政府将采取措施要求核心企业加强确权力度，承担起产业链良性运转责任，鼓励采用电子商票进行结算，合理清偿上下游中小企业债务。

图14 核心企业建议比例

4、50%以上的受访专家对供应链金融政策充满期待。主要集中在通过供应链金融给予中小企业等优惠利率、建立基于供应链金融信用评价体系、保险支持体系、担保增信体系和再融资支持政策以及商票政策等。

图15 金融相关建议比例

四、相关政策建议

供应链金融业务有序发展，对于中小企业恢复生产、保障供应链的安全稳定具有重要作用。

1、降低中小企业的税负，助力供应链安全稳定运营。为保障中小企业尽快恢复生产经营，应当制定相应政策给予支持，诸如降低或者免除一段时间的税负，为中小企业营造良好的制度氛围；

2、推动大企业，特别是国有企业协助中小企业恢复生产经营。推动大企业合理有效确权、及时支付和清偿中小企业账款，通过供应链金融模式给予信用支持，这是目前急需的政策保证；

3、降息增额展期，财政贴息扶持。对于受到疫情影响中小微企业，银行不抽贷，不断贷，不压贷，视企业受影响的情况，阶段性下调贷款利率；受疫情影响严重，无力偿还的企业，予以展期降息的支持政策，财政部门给予贴息支持；

4、支持发展金融科技，提升信贷增量，增强便利化。支持金融科技的应用，充分利用物联网、区块链、大数据、云计算、人工智能，线上风控等信息化系统工具，提升信贷增量，快速审批，快速放款，降低成本；

5、组织建立中小企业产业基金，支持面向中小企业供应链金融服务。通过大数据和数字化平台，有针对性地将资金引导到中小企业，保障有充足的资金，通过供应链金融促进中小实体企业的发展；

6、探索协同金融服务体系。积极探索异地开户、跨行支付清分等体制方面的变革，组织融资、金融资产交易、保险、担保、支付清分等金融服务机构，逐步形成协同一致的服务体系。

供稿：中物联物流与供应链金融分会

中国交易银行研究中心

中国交易银行50人论坛

中国交易银行年会

相关推荐